經(jīng)歷了八九月份的企業(yè)主“跑路”、“跳樓”高潮之后,溫州城很快又恢復了表面的平靜。
此次危機中逃跑的信泰集團董事長胡福林作為一個典型性人物,已經(jīng)回歸生產(chǎn),他的眼鏡生產(chǎn)線已部分復工。他立志,生產(chǎn)自救,并且在短時間內制定了實現(xiàn)勞動密集型傳統(tǒng)制造業(yè)轉型升級的方案。
當?shù)仄髽I(yè)主們對此次危機中政府的救市表現(xiàn)較為滿意,“政府出臺的系列維穩(wěn)政策很快消除了恐慌,透一下氣,企業(yè)就緩過來了。當然,政府其實應該更早一些出手。”
他們所稱的“維穩(wěn)政策”指的是溫州市政府在該次救市中的一攬子政策。
“但事情還沒有到最壞的時候,接下來要看年關的那一關能不能過得去。如果年關過不去,再一次爆發(fā),那就比較麻煩了。”距離年關不到3個月,溫州的很多企業(yè)已經(jīng)在為年關做準備,包括還貸問題、續(xù)貸問題以及工人的工資問題等等,他們都必須要提前考慮了。
在政府層面,一位浙江省官員向《中國經(jīng)濟周刊》透露,目前,該省所涉部門已經(jīng)全部派員下企業(yè)摸底調研,一方面了解企業(yè)的融資情況,另一方面也了解政策的落實到位情況。
政府救市
在此之前,溫州城曾一度陷入了恐慌,人心惶惶。
自4月開始,溫州龍灣區(qū)一些企業(yè)因多元投資失敗、賭博欠債等原因無力支付高利貸款,因此而跑路。隨后,企業(yè)倒閉、老板跑路的消息不時傳出。
至8月,關停倒閉企業(yè)由龍灣區(qū)向溫州市蔓延、擴散,愈演愈烈。據(jù)不完全統(tǒng)計,僅9月22日一天,溫州就有9個老板跑路。
9月24日,千余名信泰集團員工因為老板胡福林跑路上街討薪,震動了溫州市委市政府。
據(jù)悉,胡福林欠下銀行債務8億元,月利息500萬元;欠下民間借貸資金12億元以上,月息超過2000萬元。他的信泰集團是當?shù)氐难坨R業(yè)龍頭企業(yè),員工超過3000人。
9月25日,溫州市委書記陳德榮組織召開了一個名為“當前經(jīng)濟金融形勢和民間借貸風險”的專題會議,隨后出臺的一系列政策措施盡出于此。例如,要求“各銀行業(yè)機構要積極向上級行爭取貸款規(guī)模,確保實現(xiàn)年初確定的新增貸款1000億元的目標”、“確保小企業(yè)貸款增速高于貸款平均增速,對中小企業(yè)不抽貸、不壓貸”等。
隔天,溫州正得利鞋業(yè)的老板沈奎正因資金鏈斷裂被逼入絕境,從22樓縱身跳下。
愈演愈烈的跑路、跳樓事件引起了中央高層的重視。10月長假期間,國務院總理溫家寶抵達溫州,聽取溫州市委、市政府有關民間借貸問題的匯報。隨行的還有財政部部長謝旭人、中國人民銀行行長周小川、銀監(jiān)會主席劉明康等財經(jīng)部委高官,陣容強大。
此時,溫州至少已經(jīng)有80名老板因無力償還高息貸款而跑路躲債,至少兩名中小企業(yè)老板自殺。
據(jù)官方媒體公開的報道,溫家寶要求:浙江省政府支持溫州市政府,在一個月的時間內,把溫州市的經(jīng)濟、金融局面穩(wěn)定住。他提出,要提高對小企業(yè)不良貸款比率的容忍度,采取有效措施遏制高利貸化傾向。
事實上,確實是因為溫州市各家銀行的抽資、不續(xù)貸,加速了中小企業(yè)的倒閉以及企業(yè)主的跑路和跳樓。7月以后,溫州市一些商業(yè)銀行已經(jīng)開始嚴防中小企業(yè)倒閉潮和民間借貸風險,貸款規(guī)模開始縮減。據(jù)溫州市金融辦統(tǒng)計,今年8月份,當?shù)匦∑髽I(yè)貸款比7月份減少了373億元,融資狀況越來越趨緊。
制鞋企業(yè)老板虞龍所在的龍灣區(qū)最早出現(xiàn)跑路現(xiàn)象,其中,不乏他的朋友。當然,他的企業(yè)經(jīng)營良好。站在企業(yè)的角度,他認為,“有些事情銀行要跟企業(yè)協(xié)商解決,不能把企業(yè)的貸款馬上停掉,那樣誰也受不了。本來錢還掉以后,你再貸給它,它的運轉就正常了,不貸,那肯定只有死掉。”
他認為,從溫州目前的企業(yè)經(jīng)營狀況來看,只要給它貸款,不抽資、不壓貸,沒有幾個會死掉的。
此次倒掉的企業(yè)大多因為多元投資導致的資金鏈斷裂,例如房地產(chǎn)投資、擔保公司的投資,甚至完全不做主業(yè)或者很少做主業(yè),“如果專門做主業(yè),一般不會斷裂”。
信泰集團董事長胡福林回國后亦表示,“銀根緊縮下,銀行和民間借貸每天在抽資金,信心就沒有了。跟我互保的企業(yè)當時也覺得壓力越來越大……心里都有恐懼。”
在與溫家寶總理的座談會上,瑞新集團董事長阮春道向總理反映,他們碰到的困難,是為信泰集團擔保5600萬。信泰的老板胡福林跑路,他們要償還5600萬的貸款。如果互保的企業(yè)有類似的事件再發(fā)生,企業(yè)是很難扛住的。
虞龍說,最可怕的正是企業(yè)之間的互保,即A企業(yè)為B企業(yè)擔保,B企業(yè)為C企業(yè)擔保,如果A企業(yè)出問題逃掉,B企業(yè)就要負責任,極易引發(fā)關聯(lián)企業(yè)的資金鏈斷裂,一個企業(yè)倒掉,一片連著也倒下。
根據(jù)溫州的官方數(shù)據(jù)顯示,近六成溫州企業(yè)存在為其他企業(yè)進行擔保融資的情況。一旦信貸危機失控,互保的企業(yè)之間將產(chǎn)生連鎖反應,連片倒下,這意味著大量的銀行壞賬以及大面積的失業(yè)。
因此,在溫州市政府出臺的一系列應急措施中,第一條就是對中小企業(yè)加大信貸資金保障的力度,還專門成立工作組分別進入溫州市25家市級銀行業(yè)機構,督促銀行機構不抽資、不壓貸。
政府的出手很快緩解了惡化的趨勢。關于政府是否應該出手救溫州中小企業(yè),仍有爭論,但如今看來,在政府的支持下溫州的危機或能暫時度過。
“現(xiàn)在銀行至少不會落井下石了,原來真的是落井下石。但雪中送炭很難,銀行不可能不考慮自己的風險。”虞龍說,溫州企業(yè)本身對市場的適應能力就很強的,這一點不用擔心。
金融改革綜合試驗區(qū)可能嗎?
在溫州樂清市從事電器行業(yè)的老板趙慶峰看來,政府部門的前期重視仍然不夠,“如果早一點介入,有些企業(yè)的資金鏈也許就不會斷裂。”
今年6月,在企業(yè)主跑路的消息不時傳出時,本刊曾赴溫州進行了深入的采訪調查。彼時,溫州官方確實對民間的借貸風險以及接連出現(xiàn)的企業(yè)倒閉事件的生存困局未予足夠重視。但事實上,從本刊采訪獲悉的信息看,當?shù)氐母呃J融資已經(jīng)近乎瘋狂(詳見本刊今年第27期封面文章《瘋狂的高利貸》)。
本刊相關報道出來的第二天,國務院副總理王岐山對該文內容作了批示,責令銀監(jiān)會派調查組赴浙江深入了解情況,提出意見報告。
不久之后,因信貸危機引發(fā)的跑路、跳樓事件就開始愈演愈烈。
溫州當?shù)氐囊晃黄髽I(yè)主頗有些哀怨地說,當你看到這些擔保公司和銀行的人在瘋狂地賺錢,就可以想見中小企業(yè)有多么難!
溫州市金融辦主任張震宇在接受《中國經(jīng)濟周刊》采訪時認為,是利率雙軌制的存在和商業(yè)銀行本身對部分信貸資金流向上存在監(jiān)管缺失,使一部分信貸資金沒有直接進入經(jīng)濟實體,而是通過中介機構流入了民間借貸市場。他呼吁,要加快利率的市場化改革。“現(xiàn)在雙軌制的利率已經(jīng)形成級差,民間的利率很高,銀行的利率很低,差額太大了,肯定會存在這樣的問題。”
張震宇建議,民間借貸很活躍、中小企業(yè)比較多、有市場化基礎的溫州,適合作為利率改革的試點。今年6月,他告訴《中國經(jīng)濟周刊》,他們已經(jīng)將相關方案遞交給了中國人民銀行浙江省分行,但浙江省分行尚未將其上報總行。
根據(jù)官方的公開報道,此次危機發(fā)生之后,浙江省政府正抓緊會同浙江銀監(jiān)局、人民銀行在浙機構,研究完善溫州市政府遞交的《溫州金融改革綜合試驗區(qū)總體方案》,近期上報國家有關部門。
這是溫州繼2002年成為中國惟一的金融改革綜合試驗區(qū)后,重提金融改革綜合試驗區(qū)。據(jù)悉,方案涉及11家股份制村鎮(zhèn)銀行,擴大小額貸款公司試點,將溫州市的小額貸款公司增加到100家,以吸納民間資金,出臺《放貸人管理條例》以及成立金融資產(chǎn)場外交易市場等,著力將溫州打造成全國“民間資本集散中心”。
溫州市委書記陳德榮認為,溫州金融和企業(yè)存在“兩多兩難”的特點:民資多(達1100億元)、投資難;中小企業(yè)多(達14萬家)、融資難。因此,溫州要推進地方金融體制改革與創(chuàng)新。
他提出,要建立三個體系:為大批中小民企服務的金融機構體系;為民間資金和中小企業(yè)搭建資金交易的市場體系;為防范風險而建立地方金融監(jiān)管體系,這是從根本上防范債務危機的主要出路。
據(jù)悉,在溫家寶總理考察溫州期間,當?shù)卣€專門向其提及了金融改革的方案。溫州人因此對成為國家的金融改革綜合試驗區(qū)抱有很大期待。
當然,從此次爆發(fā)的溫州民間信貸危機看,金融體制問題僅是一方面的問題,另一方面則是產(chǎn)業(yè)空心化以及產(chǎn)業(yè)的轉型升級所帶來的優(yōu)勝劣汰問題。
“轉型升級存在很大的難度。到底往哪個方向轉,這是一個問題。還有技術問題、資金問題等等都制約著轉型升級。”企業(yè)主趙慶峰認為,轉型升級到底應該怎么轉,政府應該成立一個專門辦公室來引導,現(xiàn)在缺乏這么一個組織。在他看來,政府還應該在這方面下大力氣。